Empieza este año moviendo tu dinero. En este artículo intentaré aclarar la mayoría de las dudas de las personas que aún no invierten en bolsa. Las consultas de muchos amigos acerca de invertir en bolsa me motivaron para hacer este artículo. Si luego de esto te quedan más dudas, escríbelas en la cajita de comentarios.
¿Qué conceptos debes tener claros para invertir?
Lo primordial, qué es una bolsa de valores. Una bolsa es una institución en donde se tranzan (compra y venta) títulos valor. En el Perú, tenemos la Bolsa de Valores de Lima (BVL). La BVL brinda su plataforma a los usuarios para negociar las acciones listadas en el mercado.
Acción: título valor que otorga un % de participación en la compañía
Por otro lado, en Estados Unidos, existen alrededor de 13 bolsas de valores. Sin embargo, las más conocidas (y de las que todo el mundo habla) son el New York Stock Exchange (NYSE) y NASDAQ Stock Exchange (NASDAQ). Son las más conocidas porque tienen enlistadas a empresas importantes como Apple (AAPL:NASDAQ), Google (GOOGL:NASDAQ) o 3M Company (MMM:NYSE).
Veamos otro concepto: los índices. Un índice es una representación matemática de un conjunto de acciones. No es lo mismo hablar de la bolsa NASDAQ que hablar del NASDAQ 100. En este caso, el NASDAQ 100 es un índice que representa a las 100 compañías más grandes del NASDAQ. Los índices más comunes son el S&P 500 (las 500 empresas más grandes de EE. UU.) y el DOW JONES INDUSTRIAL AVERAGE (representa a las 30 empresas más grandes del mercado).
¿Puedes comprar los índices? No, pero puedes comprar un ETF (Exchange-traded fund) que represente a un índice o algún mercado en específico. Un ETF no es más que una canasta de acciones que cotiza en bolsa. Por ejemplo, el SPY:NYSE es un ETF que está compuesto por las mismas acciones que el S&P 500. Otro caso sería el VGT:NYSE, este ETF tiene en su canasta a un poco (de acciones) de todas las empresas de tecnología.
Antes de pasar al siguiente punto, debes saber que existen 3 estilos de invertir:
Buy & Hold: comprar y mantener la acción por mucho tiempo
Swing trading: comprar la acción y venderla a mediano plazo
Day trading: comprar y vender la acción el mismo día
Entonces, ¿en qué invierto?
Tienes dos caminos: el emocionante y el tranquilo. En ambas, me refiero a un estilo Buy & Hold. Pero, siempre invierte en lo que conoces bien.
Empecemos por el camino tranquilo. Este camino sería adecuado para personas que no tienen tiempo a revisar sus inversiones. Por lo que, lo que recomiendan expertos cómo Warren Buffett es que el inversor compre ETFs que sigan al mercado. Puede ser uno que siga a las 500 empresas más importantes como el SPY que vimos anteriormente o el VTI:NYSE que sigue a todo el mercado. Esto dependerá del grado de diversificación que quieras tener.
El camino emocionante es para las personas que tienen tiempo para revisar diaria o semanalmente sus inversiones. En este caso, al estar más enterado puedes incluir acciones individuales (adicional a ETFs).
¿Qué factores afectan a los precios acciones?
Los precios se mueven principalmente por shocks de demanda. ¿Qué quiere decir esto? Cualquier información que afecte a una compañía enlistada genera movimientos masivos de compra o venta.
Por ejemplo, Virgin Galactic (empresa de turismo espacial) alcanzó dos picos en 2021 por dos misiones espaciales exitosas que logró con satisfacción.
Estas noticias mueven el precio de las acciones, también funciona así para la información negativa. Un factor que influye mucho en las acciones son sus resultados financieros. Las empresas están obligadas a presentar reportes trimestrales y un reporte anual. En estos casos, si la compañía no alcanza las expectativas de venta (revenues) o ganancias por acción (earnings per share), el precio suele caer.
Qué hacer para reducir el impacto de los precios
Esta estrategia de inversión es para cualquiera de los caminos. No tienes que preocuparte del precio de la acción si aplicas el Dollar Cost Average. Esta estrategia se basa en la disciplina de inversión y se enfoca en la posición (tamaño de tu inversión). Debes cumplir con una periodicidad establecida por ti para reducir tu costo promedio (promedio ponderado de los precios a los que compraste una acción).
Veamos el ejemplo (activo SPY): si hubieses invertido US$ 6,000 distribuidos en US$ 500 cada mes vs. invertir US$ 6,000 una vez al año en 2022
Como puedes observar, invertir con constancia puede abaratar los costos de tu inversión. Aplicando el dollar cost average, puedes conseguir una mayor cantidad de acciones, frente a realizar una inversión una sola vez.
No te abrumes por el monto, si te parece mucho, hay brokers que no piden montos mínimos.
“Jimmy, hay trampa. Estás tomando casi el precio más alto de todo el año”. Veamos, en dónde estuviese nuestro resultado del dollar cost average vs. invertir una vez al año (en cualquier mes).
Nuestro resultado se encuentra en el puesto 6. Está casi al medio, justo logrando lo que queremos: un promedio. Estoy seguro de que tú quieres maximizar tu ganancia. Dirás, la mejor opción es haber invertido en el fin de setiembre. Pero, nadie conoce el futuro con certeza. No sabías que el precio seguiría bajando en el corto plazo. Tampoco, en enero, hubieses sabido que el precio iba a bajar a esos niveles. Toda esta incertidumbre la evitas usando el dollar cost average.
Ahora, ¿en dónde invierto?
Debes invertir en brokers que estén regulados en el mercado en el que estás invirtiendo. Realmente, por las facilidades y liquidez del mercado, lo mejor es invertir en las bolsas de Estados Unidos.
Las vías más fáciles de invertir en Perú
Puedes invertir desde Hapi, pero negocias en el mercado estadounidense. También, puedes comprar acciones en Trii, tienen algunas acciones de empresas listas en EE. UU., pero se negocian en la BVL. Ambos brokers no cobran comisiones por transacción.
Si no quieres manejar tus propias acciones, tienes a Flip. Es una fintech peruana que ofrece fondos mutuos de acciones y bonos en Estados Unidos.
En Estados Unidos
Existen otros brokers que solo operan en Estados Unidos y te solicitan algún documento de residencia o nacionalidad. En EE. UU., tenemos a Robinhood, Fidelity, Webull, Ameritrade, entre otros.
Regulaciones
En el caso de Flip y Trii están reguladas por la SMV y la SBS (Perú). Hapi está regulado por el SIPC y el SEC (EE. UU.). Este tipo de regulaciones son las aseguran tu dinero invertido.
¿Hay montos mínimos?
Eso dependerá del broker. Por ejemplo, Hapi o Robinhood no tienen montos mínimos. Sin embargo, otros brokers como Fidelity, te piden un monto mínimo de inversión.
Si deseas saber sobre comisiones y costos en Perú te dejo el siguiente artículo.
Espero que esto te pueda ayudar a dar tus primeros pasos para invertir, nos vemos la próxima semana.
